O S&P 500 e o Dow Jones Industrial Average (DJIA) atingiram novas máximas na sexta-feira, encerrando uma semana forte, com os principais bancos entregando um começo encorajador para os lucros do terceiro trimestre.
O S&P 500 subiu 0,61%, fechando em 5.815,03, enquanto o Dow subiu 409,74 pontos, ou 0,97%, para fechar em 42.863,86. Ambos os índices estabeleceram novos recordes. Enquanto isso, o Nasdaq Composite ganhou 0,33%, fechando em 18.342,94, agora a 2% de seu pico histórico.
Todos os três principais índices registraram sua quinta semana consecutiva de ganhos. Ao longo da semana, o S&P 500 e o Nasdaq avançaram 1,1% cada, enquanto o Dow teve um salto de 1,2%.
Um forte início da temporada de lucros do terceiro trimestre reforçou o sentimento do mercado. O JPMorgan Chase (NYSE:JPM) saltou 4,4% após superar as estimativas de lucro e receita, e o Wells Fargo & Company (NYSE:WFC) subiu 5,6% com resultados de lucros melhores do que o esperado.
O foco da próxima semana será o relatório de vendas no varejo de quinta-feira. Os gastos no varejo tiveram um aumento no início de junho e mostraram um crescimento mais consistente e moderado durante o verão.
Estrategistas do JPMorgan preveem que essa tendência continuará no próximo relatório.
“Esperamos um aumento de 0,4% nas despesas gerais e um aumento de 0,2% na medida principal de “controle””, disseram eles.
Outros relatórios importantes que devem sair nos próximos dias incluem a Pesquisa Empire do Fed de Nova York na terça-feira, os pedidos iniciais de auxílio-desemprego e os dados de produção industrial na quinta-feira, bem como o lançamento de início de construção de moradias e licenças de construção na sexta-feira.
Estrategistas do Deutsche Bank acreditam que o cenário do mercado de trabalho de curto prazo será turvo pelos furacões recentes, “pois esperamos um aumento adicional nos pedidos iniciais de auxílio-desemprego (270 mil contra 258 mil) da última tempestade”. Os pedidos contínuos também devem aumentar, eles acrescentaram.
Crescimento dos lucros no 3º trimestre deve dobrar as estimativas de consenso: Yardeni
À medida que a nova temporada de lucros começa, com o S&P 500 em alta recorde e as avaliações parecendo esticadas, os estrategistas da Yardeni Research dizem que a pressão está sobre a gestão da empresa para entregar lucros mais fortes do que o esperado. Essa tarefa deve ser relativamente administrável, dadas as baixas expectativas definidas atualmente.
Durante o verão, as surpresas dos lucros se tornaram cada vez mais negativas, levando os analistas do setor a rebaixar suas perspectivas para os lucros do terceiro trimestre. No final de agosto, o Citigroup Economic Surprise Index (CESI) atingiu um dos seus níveis mais negativos em anos. No entanto, assim que o terceiro trimestre terminou, o índice se tornou positivo, ajudando a impulsionar os rendimentos dos títulos e os preços das ações.
Apesar dessa mudança, os analistas não revisaram suas projeções de lucros do terceiro trimestre para o S&P 500 para cima, mesmo após cortes substanciais nos meses anteriores. Sua estimativa atual de crescimento anual de 3,5% para o 3º trimestre fornece um nível baixo para as empresas ultrapassarem.
“Acreditamos que o crescimento dos lucros será pelo menos duas vezes mais rápido”, disse a equipe de Yarden em uma nota. “Portanto, esperamos um ‘gancho de lucros’ significativo, comparável às surpresas positivas durante o primeiro e o segundo trimestres.”
Vários relatórios de lucros devem estar em destaque esta semana, incluindo aqueles de grandes bancos como Citigroup Inc (NYSE:C), Goldman Sachs Group Inc (NYSE:GS) e Morgan Stanley (NYSE:MS), juntamente com a gigante de semicondutores e principal player de IA Taiwan Semiconductor Manufacturing (NYSE:TSM).
Além disso, Netflix (NASDAQ:NFLX), Procter & Gamble (NYSE:PG) e UnitedHealth Group (NYSE:UNH) devem divulgar seus resultados financeiros.